Svea Bank offentliggör ett offentligt kontanterbjudande till aktieägarna i Qliro

Sammanfattning av Erbjudandet

• Svea Bank offentliggjorde den 6 november 2026 att man hade ingått villkorade avtal om förvärv av 10 191 819 aktier i Qliro från bland andra Rite Ventures och Cidro Förvaltning (Peter Lindell). Därefter har Svea Bank ingått villkorade avtal om förvärv av ytterligare 3 102 267 aktier i Qliro från Mandatum Private Equity Partnership Ky och Mandatum Life Insurance Company Limited (tillsammans ”Mandatum”, och tillsammans med förvärven från bland andra Rite Ventures och Cidro Förvaltning, ”Föraffärerna”). Vid fullföljande av Föraffärerna kommer Svea Banks aktieägande i Qliro att uppgå till sammanlagt 14 484 992 aktier, motsvarande 42,30 procent av samtliga aktier i bolaget.
• Genom Erbjudandet erbjuder Svea Bank att förvärva samtliga aktier i Qliro för 23,50 kronor kontant för varje aktie.
• Fullföljande av såväl Föraffärerna som Erbjudandet är endast villkorat av att Svea Bank erhåller samtliga tillstånd, godkännanden, beslut och andra liknande åtgärder från myndigheter eller liknande som är erforderliga för förvärven av aktierna, i varje enskilt fall, på för Svea Bank acceptabla villkor.
• Erbjudandet värderar samtliga 34 244 073 aktier i Qliro till 805 miljoner kronor och samtliga 19 759 081 aktier som Svea Bank inte redan äger eller har ingått avtal om att förvärva genom Föraffärerna till 464 miljoner kronor.
• Erbjudandet motsvarar en premie om:[1]

• • 85,04 procent jämfört med stängningskursen för Qliros aktier på Nasdaq Stockholm den 6 november 2026 om 12,70 kronor,
  • 80,63 procent jämfört med den volymviktade genomsnittskursen för Qliros aktier på Nasdaq Stockholm under den senaste månaden fram till och med den 6 november 2026 om 13,01 kronor, samt
  • 56,98 procent jämfört med den volymviktade genomsnittskursen för Qliros aktier på Nasdaq Stockholm under de senaste tre månaderna fram till och med den 6 november 2026 om 14,97 kronor.

• Svea Bank förväntar sig att offentliggöra erbjudandehandlingen avseende Erbjudandet omkring den 18 december 2026. Acceptfristen för Erbjudandet beräknas börja omkring den 21 december 2026 och sluta omkring den 25 februari 2027. Svea Bank förbehåller sig rätten att förkorta och förlänga tidsfristen i den mån det är tillåtet enligt tillämpliga lagar och regler.

Lennart Ågren, verkställande direktör för Svea Bank, kommenterar:

”Svea Bank och Qliro är sedan länge ledande aktörer på den nordiska marknaden för betallösningar. Att addera Qliros samlade kompetens till Svea Banks existerande verksamhet skapar förutsättningar att försvara och förstärka bolagens gemensamma position på marknaden.”

Bakgrund och motiv

Svea Bank har sedan en tid tillbaka haft ett mindre aktieinnehav i Qliro och har varit intresserat av att förvärva bolaget, eftersom Qliros samlade kompetens skulle vara ett värdefullt komplement till Svea Banks befintliga verksamhet. Den 6 november 2026 ingick Svea Bank avtal med bland andra Rite Ventures och Cidro Förvaltning (Peter Lindell) avseende förvärv av sammanlagt 10 191 819 aktier i Qliro. Därefter har Svea Bank ingått villkorade avtal om förvärv av ytterligare 3 102 267 aktier i Qliro från Mandatum. Dessa Föraffärer är endast villkorade av att Svea Bank erhåller samtliga tillstånd, godkännanden, beslut och andra liknande åtgärder från myndigheter eller liknande som är erforderliga för förvärven av aktierna, i varje enskilt fall, på för Svea Bank acceptabla villkor.

Svea Bank äger idag 3,48 procent av samtliga aktier i Qliro. Vid fullföljande av Föraffärerna kommer Svea Banks aktieägande i Qliro att uppgå till sammanlagt 14 484 992 aktier, motsvarande 42,30 procent av samtliga aktier i bolaget. Svea Banks aktieinnehav skulle därmed representera minst tre tiondelar av röstetalet för samtliga aktier i Qliro och budplikt enligt lagen (2006:451) om offentliga uppköpserbjudanden på aktiemarknaden skulle uppstå. Mot bakgrund av detta utformar Svea Bank redan idag Erbjudandet enligt budpliktsreglerna, vilket innebär att fullföljande av Erbjudandet endast är villkorat av att Svea Bank erhåller erforderliga myndighetstillstånd (se ”Villkor för fullföljande av Erbjudandet” nedan). Under förutsättning att fullföljandevillkoret uppfylls eller frånfalls kommer Svea Bank att förvärva samtliga aktier i Qliro som lämnas in i Erbjudandet under acceptfristen, oavsett total acceptnivå. Erbjudandet ger alltså samtliga aktieägare i Qliro en möjlighet att avyttra hela sina aktieinnehav i bolaget till ett säkert pris med en betydande premie, utan de osäkerheter som annars normalt är förenade med exempelvis fullföljandevillkor om lägsta acceptgrad eller efterfrågan på den öppna marknaden.

Erbjudandet

Erbjudandevederlaget och värdet av Erbjudandet

Svea Bank erbjuder 23,50 kronor kontant för varje aktie i Qliro.

Erbjudandet värderar samtliga 34 244 073 aktier i Qliro till 805 miljoner kronor och samtliga 19 759 081 aktier som Svea Bank inte redan äger eller har ingått avtal om att förvärva genom Föraffärerna till 464 miljoner kronor.

Svea Bank kommer inte att ta ut något courtage i samband med utbetalningen av vederlaget i Erbjudandet.

Premie

Erbjudandet motsvarar en premie om:[2]

• 85,04 procent jämfört med stängningskursen för Qliros aktier på Nasdaq Stockholm den 6 november 2026 (vilket var den sista handelsdagen före offentliggörandet av Erbjudandet) om 12,70 kronor,
• 80,63 procent jämfört med den volymviktade genomsnittskursen för Qliros aktier på Nasdaq Stockholm under den senaste månaden fram till och med den 6 november 2026 om 13,01 kronor, samt
• 56,98 procent jämfört med den volymviktade genomsnittskursen för Qliros aktier på Nasdaq Stockholm under de senaste tre månaderna fram till och med den 6 november 2026 om 14,97 kronor.

Eventuell justering av vederlaget i Erbjudandet

Om Qliro betalar utdelning eller genomför någon annan värdeöverföring innan utbetalningen av vederlaget i Erbjudandet kommer Svea Bank att reducera vederlaget i Erbjudandet i motsvarande mån.

Teckningsoptioner

Vissa styrelsemedlemmar, medlemmar i ledningsgruppen och andra nyckelpersoner i Qliro innehar teckningsoptioner som Qliro har utgivit inom ramen för långsiktiga incitamentsprogram. Dessa teckningsoptioner ingår inte i Erbjudandet. Svea Bank kommer i stället att ge innehavarna av teckningsoptionerna en skälig behandling utanför Erbjudandet.

Villkor för fullföljande av Erbjudandet

Fullföljande av Erbjudandet är villkorat av att samtliga för Erbjudandet och för Svea Banks förvärv av Qliro erforderliga tillstånd, godkännanden, beslut och andra liknande åtgärder från myndigheter eller liknande, inklusive från konkurrensmyndigheter, myndigheter som granskar utländska direktinvesteringar samt myndigheter som ansvarar för tillsynen, regelgivningen och tillståndsprövningen som rör finansiella marknader och finansiella företag, har erhållits, i varje enskilt fall, på för Svea Bank acceptabla villkor.

Enligt Svea Banks bedömning kommer Erbjudandet att kräva godkännanden från Finansinspektionen, Inspektionen för strategiska produkter och Konkurrensverket.

Svea Bank har inlett arbetet med för Erbjudandet relevanta ansökningar och förväntar sig att erhålla relevanta godkännanden och tillstånd före utgången av den initiala acceptfristen. Om godkännanden och tillstånd inte erhålls innan utgången av den initiala acceptfristen kan acceptfristen komma att förlängas (se ”Preliminär tidsplan” nedan).

Svea Bank förbehåller sig rätten att återkalla Erbjudandet för det fall det står klart att villkoret för fullföljande av Erbjudandet inte har uppfyllts eller inte kan uppfyllas och den bristande uppfyllelsen är av väsentlig betydelse för Svea Banks förvärv av Qliro eller om det godkänns av Aktiemarknadsnämnden.

Svea Bank förbehåller sig rätten att helt eller delvis frånfalla fullföljandevillkoret.

Föraffärerna

Genom Föraffärerna har Svea Bank ingått avtal om att förvärva sammanlagt 13 294 086 aktier i Qliro från bland andra Rite Ventures, Mandatum och Cidro Förvaltning (Peter Lindell) för 17,79 kronor kontant per aktie. Eftersom vederlaget i Erbjudandet är högre än köpeskillingen i Föraffärerna kommer säljarna i Föraffärerna, i enlighet med aktieöverlåtelseavtalen, att erhålla en tilläggsköpeskilling motsvarande skillnaden mellan priset per aktie i Föraffärerna och Erbjudandet. Enligt aktieöverlåtelseavtalen ska säljarna i Föraffärerna även fortsättningsvis likabehandlas med de aktieägare som accepterar Erbjudandet i fråga om vederlaget per aktie som Svea Bank ska betala.

Fullföljande av Föraffärerna är endast villkorat av att samtliga tillstånd, godkännanden, beslut och andra liknande åtgärder från myndigheter eller liknande som krävs för förvärven har erhållits, i varje enskilt fall, på för Svea Bank acceptabla villkor. Om villkoret inte har uppfyllts eller frånfallits av Svea Bank senast den 30 april 2027 har såväl Svea Bank som vardera säljare i Föraffärerna rätt att säga upp aktieöverlåtelseavtalet och alltså inte genomföra överlåtelsen av aktierna i Qliro till Svea Bank.

Svea Banks aktieägande i Qliro

Vid tidpunkten för offentliggörandet av Erbjudandet innehar Svea Bank 1 190 906 aktier i Qliro, motsvarande 3,48 procent av samtliga aktier och röster i Qliro, och har genom Föraffärerna ingått avtal om att förvärva ytterligare 13 294 086 aktier, motsvarande 38,82 procent av samtliga aktier och röster i Qliro. Det högsta pris som Svea Bank har betalat eller åtagit sig att betala vid förvärv under de senaste sex månaderna före offentliggörandet av Erbjudandet uppgår till 17,79 kronor kontant per aktie. Eftersom vederlaget i Erbjudandet är högre än köpeskillingen i Föraffärerna kommer säljarna i Föraffärerna, i enlighet med aktieöverlåtelseavtalen, att erhålla en tilläggsköpeskilling motsvarande skillnaden mellan priset per aktie i Föraffärerna och Erbjudandet.

Utöver ovannämnda aktieinnehav och aktieöverlåtelseavtal innehar eller på annat sätt kontrollerar varken Svea Bank eller någon av dess närstående några aktier eller andra finansiella instrument som ger en finansiell exponering motsvarande ett aktieinnehav i Qliro vid tiden för offentliggörandet av Erbjudandet, och har inte förvärvat, eller ingått avtal om att förvärva, några ytterligare aktier eller sådana finansiella instrument under de senaste sex månaderna före offentliggörandet av Erbjudandet.

Svea Bank kan däremot komma att förvärva, eller ingå avtal om att förvärva, ytterligare aktier i Qliro på andra sätt än genom Erbjudandet. Varje sådant förvärv eller avtal kommer att genomföras eller ingås samt offentliggöras i enlighet med tillämpliga lagar och regler.

Finansiering av Erbjudandet

Fullföljande av Erbjudandet är inte föremål för något finansieringsvillkor.

Erbjudandevederlaget som ska betalas till aktieägarna i Qliro som accepterar Erbjudandet är finansierat i sin helhet genom befintliga kontanta medel.

Uttalande från styrelsen för Qliro

Enligt Nasdaq Stockholms takeover-regler ska styrelsen för Qliro offentliggöra sin uppfattning om Erbjudandet senast två veckor före acceptfristens utgång.

Granskning av information i samband med Erbjudandet

Svea Bank har genomfört en begränsad due diligence-granskning av Qliro i samband med förberedelserna av Erbjudandet. Qliro har bekräftat att ingen insiderinformation rörande Qliro har lämnats till Svea Bank i samband med due diligence-granskningen.

Ledning och anställda i Qliro

Svea Banks planer för Qliros framtida strategi och verksamhet innefattar för närvarande inga väsentliga förändringar avseende sysselsättningen, de platser där Qliro bedriver sin verksamhet eller dess ledning och anställda, inklusive deras anställningsvillkor.

Information om Svea Bank

Svea Bank är moderbolaget i en koncern med finansiell verksamhet i ett flertal europeiska länder. Med mer än fyrtio års erfarenhet av att hjälpa företag och privatpersoner med deras likviditet är Svea Bank ett naturligt val när de behöver en finansieringspartner. Svea Banks vision är att vara en ledande finansiell aktör i Europa. Med över 2 000 anställda över hela Europa – från rådgivare och lånespecialister till utvecklare och designers – skapar Svea Bank administrativa och finansiella lösningar för små och stora företag i alla branscher. Förutom tjänster som företagslån, krediter, fakturaservice, factoring, fakturaköp, kreditinformation och inkasso har Svea Bank bland annat smarta betallösningar för e-handel, mobil och butik. Svea Bank erbjuder även lån och sparande för privatpersoner. Svea Bank ska, genom personlig service, erbjuda marknaden effektiva och anpassade lösningar inom finansiering, inkasso, reskontrahantering och betallösningar.

Svea Bank har tillstånd att bedriva bankrörelse enligt lagen (2004:297) om bank- och finansieringsrörelse och har emitterat primärkapitalinstrument och supplementärkapitalinstrument (AT1 och T2), som är upptagna till handel på Nasdaq Stockholms företagsobligationslista.

För mer information, se www.svea.com.

Preliminär tidsplan

• Offentliggörande av erbjudandehandlingen: 18 december 2026
• Acceptfrist: 21 december 2026 - 25 februari 2027
• Utbetalning av vederlag: 4 mars 2027

Svea Bank förbehåller sig rätten att förkorta acceptfristen och tidigarelägga tidpunkten för utbetalning av vederlag samt att förlänga acceptfristen och senarelägga tidpunkten för utbetalning av vederlag, i den mån det är tillåtet enligt tillämpliga lagar och regler. Ändringar av acceptfristen eller datumet för utbetalning av vederlag kommer att offentliggöras av Svea Bank i enlighet med tillämpliga lagar och regler.

Tvångsinlösen och avnotering av Qliro

Om Svea Bank, i samband med Erbjudandet eller på annat sätt, blir ägare till mer än 90 procent av aktierna i Qliro avser Svea Bank att påkalla ett tvångsinlösenförfarande beträffande återstående aktier i Qliro som inte innehas av Svea Bank i enlighet med aktiebolagslagen (2005:551) samt verka för att aktierna avnoteras från Nasdaq Stockholm.

Uttalande från Aktiemarknadsnämnden

Aktiemarknadsnämnden har i sitt uttalande AMN 2026:60 medgett Svea Bank dispens från skyldigheten att rikta Erbjudandet till aktieägare i jurisdiktioner utanför det Europeiska ekonomiska samarbetsområdet. AMN 2026:60 kommer att finnas tillgängligt på Aktiemarknadsnämndens webbplats (www.aktiemarknadsnamnden.se).

Tillämplig lag och tvister

Svensk rätt är tillämplig på Erbjudandet och de avtal som ingås mellan Svea Bank och aktieägare i Qliro med anledning av Erbjudandet. Tvister som uppstår med anledning av Erbjudandet ska slutligt avgöras av svensk domstol med Stockholms tingsrätt som första instans men varje aktieägare i Qliro har rätt att gentemot Svea Bank i stället välja skiljeförfarande enligt SCC Skiljedomsinstituts Skiljedomsregler, varvid skiljeförfarandets säte ska vara Stockholm, Sverige och språket för förfarandet ska vara svenska.

Nasdaq Stockholms takeover-regler och Aktiemarknadsnämndens uttalanden avseende tolkning och tillämpning av Nasdaq Stockholms takeover-regler är tillämpliga på Erbjudandet. Svea Bank har åtagit sig gentemot Nasdaq Stockholm att följa Nasdaq Stockholms takeover-regler och underkasta sig de sanktioner som Nasdaq Stockholm kan ålägga Svea Bank vid överträdelser av Nasdaq Stockholms takeover-regler.

Rådgivare

Svea Bank har anlitat Gernandt & Danielsson Advokatbyrå som legal rådgivare i samband med Erbjudandet.

* * *

Svea Bank AB (publ)

För ytterligare information om Erbjudandet, vänligen besök: www.svea.com

För administrativa frågor om Erbjudandet, vänligen kontakta i första hand din bank eller förvaltare där du har dina aktier i förvar.

Viktig information

Erbjudandet riktas inte till (och inga anmälningssedlar kommer att accepteras från eller på uppdrag av) personer med hemvist i jurisdiktioner utanför det Europeiska ekonomiska samarbetsområdet (”EES”), eller personer vars deltagande i Erbjudandet skulle kräva att ytterligare erbjudandehandlingar upprättas eller att registreringar sker eller att några andra åtgärder vidtas utöver vad som krävs enligt svensk rätt (inklusive Nasdaq Stockholms takeover-regler), förutom om något undantag är tillämpligt.

Detta pressmeddelande och annan dokumentation hänförlig till Erbjudandet får inte postas eller på något annat sätt distribueras, vidarebefordras eller skickas till eller inom någon jurisdiktion utanför EES eller annan jurisdiktion där distribution av detta pressmeddelande eller Erbjudandet skulle kräva att ytterligare åtgärder vidtas eller där detta skulle strida mot lagar eller regler i en sådan jurisdiktion. Personer som mottar detta pressmeddelande och som omfattas av lagar eller regler i en sådan jurisdiktion måste informera sig om och följa alla tillämpliga restriktioner och krav. Underlåtenhet att göra detta kan utgöra en överträdelse av värdepapperslagar eller regler i sådana jurisdiktioner. I den utsträckning det är tillåtet enligt tillämpliga lagar och regler friskriver sig Svea Bank från ansvar för överträdelser av sådana begränsningar och Svea Bank förbehåller sig rätten att bortse från alla anmälningssedlar vars inlämning utgör en direkt eller indirekt överträdelse av någon av dessa begränsningar.

Framåtriktade uttalanden

Uttalanden i detta pressmeddelande som rör framtida förhållanden eller omständigheter, inklusive information om framtida resultat, tillväxt och andra utvecklingsprognoser och andra följder av Erbjudandet, utgör framåtriktade uttalanden. Dessa uttalanden kan exempelvis kännetecknas av att de innehåller ord som ”förutses”, ”tros”, ”förväntas”, ”avses”, ”planeras”, ”ämnas”, ”eftersträvas”, ”kommer” eller ”kan” eller liknande uttryck. Framåtriktade uttalanden är till sin natur förknippade med risker och osäkerhetsmoment eftersom de avser förhållanden och är beroende av omständigheter som kan inträffa i framtiden. Till följd av flera faktorer, av vilka flera ligger utom Svea Banks kontroll, kan framtida förhållanden komma att avsevärt avvika från vad som har uttryckts eller antytts i dessa framåtriktade uttalanden. Alla framåtriktade uttalanden i detta pressmeddelande gäller endast per dagen då uttalandet lämnades och Svea Bank har ingen skyldighet (och åtar sig ingen skyldighet) att uppdatera eller ändra något sådant uttalande till följd av ny information, framtida händelser eller andra förhållanden förutom i de fall det krävs enligt tillämpliga lagar och regler.

[1] Källa för aktiekurser: Nasdaq Stockholm.

[2] Källa för aktiekurser: Nasdaq Stockholm.